Vadeli pamuk emtiası getirisi ile pamuk reel piyasa dinamiklerinin etkileşimi

Basit Öğe Kaydı
dc.authorid0000-0003-2585-1437en_US
dc.authorid0000-0003-3010-0697en_US
dc.contributor.authorÖzaydın, Orhan
dc.contributor.authorÇankaya, Serkan
dc.date.accessioned2020-08-05T07:35:02Z
dc.date.available2020-08-05T07:35:02Z
dc.date.issued2020en_US
dc.departmentFakülteler, İşletme Fakültesi, Bankacılık ve Finans Bölümüen_US
dc.description.abstractEmtia vadeli işlem piyasaları hem koruma hem de portföy çeşitlemesi sağladığı için yakın tarihimizde piyasa katılımcılarının ciddi ilgi kaynağı olmuştur. Bu süreçte vadeli işlem piyasalarına birçok katılımcı dahil olmuş ve onların arz talepleri fiyatları yönlendirmiştir. Bu çalışmada, 2009-2018 yılları arası vadeli pamuk emtiası getirilerinin, temel arz talep kanunları çerçevesinde Amerika Tarım Bakanlığının aylık yayınladığı WASDE beklenen pamuk üretim, tüketim, stok gibi miktar verileri ile nasıl etkilendiği anlaşılmaya çalışılmıştır. Bir zaman serisi olan getiri verisinin ARCH etkisi göstermesi sebebiyle koşullu değişen varyans modelleri kullanılarak oluşturulan ortalama ve varyans denklemlerinde getiri ile reel piyasa dinamik verilerinin etkileşimde olduğu, oynaklığın etkilendiği görülmüştür.en_US
dc.description.abstractCommodity futures have been a major source of interest for market participants in our recent history as they provide both protection and portfolio diversification. In this process, many participants joined the futures markets and supply and demands led the prices in new balance. In this study, it is tried to understand how the yields of cotton commodities between 2009 and 2018 are affected by the quantity data such as cotton production, consumption and stock expected by WASDE which is published monthly by the US Department of Agriculture within the framework of basic supply and demand laws. It is observed that yield and real market dynamic data are interacted and volatility is influenced in the equations of variance created using autoregressive conditional heteroskedasticity models due to the ARCH effect of return data.en_US
dc.identifier.endpage767en_US
dc.identifier.issue37en_US
dc.identifier.startpage733en_US
dc.identifier.trdizinid427404en_US
dc.identifier.urihttps://hdl.handle.net/11467/3403
dc.identifier.volume19en_US
dc.indekslendigikaynakTR-Dizinen_US
dc.language.isotren_US
dc.publisherİstanbul Ticaret Üniversitesien_US
dc.relation.ispartofİstanbul Ticaret Üniversitesi Sosyal Bilimler Dergisien_US
dc.relation.publicationcategoryMakale - Ulusal Hakemli Dergi - İdari Personel ve Öğrencien_US
dc.rightsinfo:eu-repo/semantics/openAccessen_US
dc.subjectVadeli İşlemleren_US
dc.subjectEmtia Piyasalarıen_US
dc.subjectArz ve Talepen_US
dc.subjectFuturesen_US
dc.subjectCommodity Marketsen_US
dc.subjectSupply and Demanden_US
dc.titleVadeli pamuk emtiası getirisi ile pamuk reel piyasa dinamiklerinin etkileşimien_US
dc.title.alternativeCotton commodity futures return and real cotton commodity market dynamics interactionen_US
dc.typeArticleen_US

Dosyalar

Orijinal paket
Listeleniyor 1 - 1 / 1
Küçük Resim
İsim:
733-767.pdf
Boyut:
2.14 MB
Biçim:
Adobe Portable Document Format
Açıklama:
İndir
Lisans paketi
Listeleniyor 1 - 1 / 1
Küçük Resim Yok
İsim:
license.txt
Boyut:
1.56 KB
Biçim:
Item-specific license agreed upon to submission
Açıklama:
İndir

Koleksiyon

İTÜSBD, Cilt 19, Sayı 37, Makale Koleksiyonu
TR Dizin İndeksli Yayınlar