Pay endekslerinde en yüksek fiyat oluşumu ile işlem hacmi arasındaki ilişki: doğrusal analizler ve frekans alanı nedensellik analizi ile karşılaştırmalı bir yaklaşım

Basit Öğe Kaydı
dc.authorid0000-0002-3384-1514en_US
dc.authorid0000-0002-2506-6634en_US
dc.authorid0000-0001-9576-6786en_US
dc.contributor.authorErdem, Kerem
dc.contributor.authorKoy, Ayben
dc.contributor.authorAkdağ, Saffet
dc.date.accessioned2021-02-09T10:37:00Z
dc.date.available2021-02-09T10:37:00Z
dc.date.issued2020en_US
dc.departmentFakülteler, İşletme Fakültesi, Finans ve Bankacılık Bölümüen_US
dc.description.abstractPay piyasaları başta olmak üzere finans piyasalarında menkul kıymetlerin işlem hacmi ve fiyatları arasındaki ilişki üzerine çok sayıda akademik çalışma yapılmıştır. Bu çalışma iki özelliği ile literatürdeki örneklerinden farklılık arz etmektedir. Çalışmada (1) pay endekslerindeki fiyat-hacim ilişkisi, gün içinde gerçekleşen en yüksek fiyat-hacim ilişkisi ile karşılaştırıldığında ilişkinin yönünün değiştiği; (2) frekans dağılımları açısından ele alındığında ise ilişkinin frekansa göre farklılaştığı gösterilmiştir. 2010-2019 döneminde BİST30 fiyat endeksinin fiyat ve hacim verilerinin analiz edildiği çalışmanın bulguları, VAR analizi ve Granger nedensellik testi yanında Breitung-Candelon’un (2006) frekans alanı nedensellik analizi ile elde edilmiştir. Elde edilen bulgular fiyat-hacim ilişkisinin varlığının, fiyat verisinin türüne; yönünün ise frekansa bağlı olarak değiştiğini göstermektedir.en_US
dc.description.abstractNumerous academic studies have been conducted on the relationship between transaction volume and prices of securities in financial markets, especially in stock markets. This study differs from its examples in the literature with its two characteristics: 1) The direction of the relationship changes while the price-volume relationship in stock indices is compared with the highest price-volume relationship realized during the day, and (2) The strength of the relationship has been varying in terms of frequency domains. The findings of the study, which analyzed the daily data of the BIST30 index in 2010-2019 period, are obtained by VAR analysis and Granger causality test, as well as frequency domain cusality of Breitung-Candelon (2006). The findings show that the existence of the price-volume relationship varies depending on the type of data and the direction of the relationship varies by frequency.en_US
dc.identifier.endpage173en_US
dc.identifier.issue2en_US
dc.identifier.startpage157en_US
dc.identifier.trdizinid408637en_US
dc.identifier.urihttps://hdl.handle.net/11467/4690
dc.identifier.volume6en_US
dc.indekslendigikaynakTR-Dizinen_US
dc.language.isotren_US
dc.publisherSeyfettin ARTANen_US
dc.relation.ispartofUluslararası Ekonomi ve Yenilik Dergisien_US
dc.relation.publicationcategoryMakale - Uluslararası Hakemli Dergi - İdari Personel ve Öğrencien_US
dc.rightsinfo:eu-repo/semantics/openAccessen_US
dc.subjectFiyat-Hacimen_US
dc.subjectBreitung-Candelonen_US
dc.subjectFrekans dağılımı nedenselliken_US
dc.subjectPrice-Volumeen_US
dc.subjectBreitung-Candelonen_US
dc.subjectFrequency Domain Causalityen_US
dc.titlePay endekslerinde en yüksek fiyat oluşumu ile işlem hacmi arasındaki ilişki: doğrusal analizler ve frekans alanı nedensellik analizi ile karşılaştırmalı bir yaklaşımen_US
dc.title.alternativeHighest Price and Trading Volume Relationship in Stock Indices: A Comparative Approach with Linear Analysis and Frequency Domain Causality Analysisen_US
dc.typeArticleen_US

Dosyalar

Orijinal paket
Listeleniyor 1 - 1 / 1
Küçük Resim
İsim:
6033 Pay Endekslerinde En Yüksek Fiyat Oluşumu ile İşlem Hacmi Arasındaki İlişki Doğrusal Analizler ve Frekans Alanı Nedensellik Analizi ile Karşılaştırmalı Bir Yakla.pdf
Boyut:
838.82 KB
Biçim:
Adobe Portable Document Format
Açıklama:
İndir
Lisans paketi
Listeleniyor 1 - 1 / 1
Küçük Resim Yok
İsim:
license.txt
Boyut:
1.56 KB
Biçim:
Item-specific license agreed upon to submission
Açıklama:
İndir

Koleksiyon

İşletme Fakültesi, Bankacılık ve Finans (İngilizce) Bölümü Koleksiyonu
TR Dizin İndeksli Yayınlar